ست روافع مسعّرة — ومَن يملك كلاً منها

القائمة التي لدى الجميع ولا يسعّرها أحد

اسأل أي مسؤول طلبيات كيف يحسّن النقد فتحصل على الإجابات الست نفسها. احصل على دفعة مقدّمة. واحصل على شروط أطول من المصنع النسّاج. واشحن أبكر. وأصدر الفاتورة أسرع. وادفع أقلّ مقدماً. وبِع المستحق. والست كلها حقيقية. وهي أيضاً متفاوتة القيمة تفاوتاً شديداً، وواحدة منها على الأقل تخسر مالاً في كل مرة تُستخدم فيها.

هذا الدرس يسعّر الست جميعاً على أمر الشراء VLD-2209، حيث كلّف تمويل التقويم 12,963.18 دولاراً.

الرافعة الأولى — دفعة مقدّمة من المشتري

لا تدفع فيندلوند دفعات مقدّمة. افترض أنها دفعت 20% مع أمر الشراء في 12 يناير. أي 66,360.00 دولاراً قابعة في الحساب 207 أيام قبل وصول الرصيد.

66,360.00 × 207 × 0.00032877 = 4,516.12 دولاراً

وذلك 34.84% من تكلفة التمويل كلها، من بند واحد. وهي أكبر رافعة في القائمة بفارق واسع، ولا تستطيع كلابشة سحبها. فشروط أمر الشراء لدى فيندلوند لا تنصّ على دفعات مقدّمة في الأعمال المتكرّرة، وذلك قرار سياسة اتُّخذ فوق المشتري الذي تتحدّث إليه كلابشة.

الرافعة الثانية — ثلاثون يوماً إضافية من المصنع النسّاج

تأخذ أتريبيس لمصانع التريكو نصف قيمة القماش بعد 30 يوماً من التسليم. اطلب 60 فتنتقل الدفعة الثانية من 5 أبريل إلى 5 مايو.

72,912.00 × 30 × 0.00032877 = 719.13 دولاراً

وستوافق أتريبيس. والثمن 1.5% على القماش، وذلك على قماش قيمته 145,824.00 دولار يساوي 2,187.36 دولاراً.

ولا تقف عند «2,187.36 أكثر من 719.13». حوّل العرض إلى معدّل. فتلك هي الطريقة الوحيدة لمقارنته بكل شيء آخر في هذه الدورة. فالمصنع يدفع 2,187.36 دولاراً لتأجيل 72,912.00 دولاراً ثلاثين يوماً:

2,187.36 / 72,912.00 = 3.0% لثلاثين يوماً، و3.0% × 365 / 30 = 36.5% سنوياً

ومقابل تسهيل بنكي بسعر توضيحي قدره 12.0%، فذلك مال بثلاثة أضعاف ثمنه. ارفضه، واقترض بدلاً منه.

الرافعة الثالثة — الشحن قبل الموعد بستة أيام

قدّم بوليصة الشحن من 8 يونيو إلى 2 يونيو فيتقدّم كل ما بعدها ستة أيام.

6 × 94.11 = 564.66 دولاراً

والوصول إلى ذلك يحتاج وردية في عطلة نهاية الأسبوع وإعادة حجز باخرة: 3,400.00 دولار. فمن زاوية التمويل وحدها يخسر ذلك 2,835.34 دولاراً، وهو رفض واضح.

وتلك النتيجة تمتدّ أبعد ممّا يتوقّع معظم الناس. فالسرعة رافعة نقدية ضعيفة مقارنةً بالشروط. فالتعجيل يُدفع نقداً اليوم ويوفّر فائدة بالقروش. وثمة أسباب ممتازة للشحن مبكراً: موسم، أو حجز، أو حملة ترويج، أو تقويم المشتري نفسه في الدورة 27.3. لكن «هذا يساعد سيولتنا» ليس منها تقريباً أبداً عند هذه الأسعار.

الرافعة الرابعة — تسجيل الفاتورة في موعدها

يقول أمر الشراء لدى فيندلوند 60 يوماً من تاريخ بوليصة الشحن. وتسدّد دورة الدفع لدى فيندلوند ما هو في نظام حساباتها الدائنة، والفاتورة غير المسجَّلة ليست في الدورة. وعلى VLD-2209 وصلت الفاتورة التجارية إلى البريد المشترك لدى المشتري في 8 يونيو وسُجّلت في 17 يونيو. فسُدّدت الطلبية في الدورة التالية للتاريخ الذي يحمله النظام، لا للتاريخ الذي يحمله العقد.

9 × 94.11 = 846.99 دولاراً

وقد كلّف ذلك موظفاً بعد ظهيرة. وهو ثاني أرخص ما في هذه القائمة إصلاحاً، وأحد أكبر المبالغ التي يستطيع المصنع استردادها بنفسه. ولا يوجد في المبنى من هذا عمله. والدورة 12.1 تملك مجموعة المستندات وانضباط ضبطها من أول مرة. وما تضيفه هذه الدورة هو ثمن التأخّر فيها.

الرافعة الخامسة — دفعة قماش أصغر

اطلب من أتريبيس نسبة 30% مع الطلب بدل 50%. فينقل ذلك 29,164.80 دولاراً من 26 يناير إلى 5 أبريل، أي 69 يوماً.

29,164.80 × 69 × 0.00032877 = 661.60 دولاراً

ولا تريد أتريبيس شيئاً مقابل ذلك، لأنه لا يغيّر الإجمالي ولا التاريخ النهائي. إنه يغيّر التقسيم فقط. وهو جدير بالطلب في كل مرة، ويساوي تقريباً بالضبط ما يساويه تسجيل الفاتورة في موعدها.

الرافعة السادسة — بيع المستحق

اخصم الفاتورة، أو حصّلها لدى طرف، أو أمّنها واقترض عليها. كلها حقيقية ومتاحة، ومسعَّرة في الدورة 13.5، حيث تنتمي. لا تمدّ يدك إليها قبل الخمس أعلاه. فهذه هي الرافعة الوحيدة في القائمة التي تكلّف رسماً سواء كان النقد شحيحاً أم لا.

لوحة النتائج

اجمع الاثنتين اللتين يستطيع المصنع سحبهما بنفسه، ولا يحتاج إقناع أحد بهما. وهما تسجيل الفاتورة في موعدها ودفعة قماش أصغر. ومعاً تساويان 1,508.57 دولاراً، أي 11.64% من تكلفة التمويل.

واجمع الاثنتين اللتين تخصّان المشتري، أي الدفعة المقدّمة وثلاثون يوماً أقلّ من الائتمان. ومعاً تساويان 7,339.34 دولاراً، أي 56.62%.

ما تخرج به

1. سعّر كل رافعة بالدولار على هذه الطلبية قبل ترتيبها. فالحدس يرتّبها خاطئة تقريباً بالضبط.
2. حوّل أي عرض ائتمان من مورّد إلى معدّل سنوي وقارنه بتسهيلك. فثلاثون يوماً بنسبة 1.5% هي 36.5% سنوياً.
3. السرعة رافعة نقدية ضعيفة. فالتعجيل يكلّف نقداً الآن ليوفّر فائدة لاحقاً، والمقايضة نادراً ما تنجح عند الأسعار المعتادة.
4. أصلح المجاني أولاً. فالفاتورة المسجَّلة يوم الشحن تساوي أكثر من الشحن قبل الموعد بستة أيام، ولا تكلّف شيئاً.
5. كن صادقاً في الملكية. فأكبر رافعتين تخصّان المشتري، ومعرفة قيمتهما هي ما يحوّل الطلب إلى تفاوض.